세무와회계저널 | 비용인식 속도와 수익비용대응수준이 가치관련성에 미치는 영향

본 연구는 비용의 인식속도을 중립인식, 가속인식 및 지연인식으로 구분하여 인식속도에 따른 이익의 가치관련성의 차이를 살펴보았다. 아울러, 발생주의기준 하에서 회계의 기본적인 원리로 사용되어 합리적으로 회계이익을 산출하는 역할을 해온 수익비용대응원칙이 가치관련성에 미치는 영향을 분석하기 위하여 수익비용대응수준에 따른 이익의 가치관련성에 미치는 영향에 차이가 있는지도 분석하였다.

본 연구의 결과는 다음과 같다. 먼저, 비용인식이 중립적인 집단, 가속인식한 집단, 지연인식한 집단으로 분류하여 이익과 주가와의 가치관련성을 살펴보았다. 실증분석결과 중립인식한 집단, 가속인식한 집단 및 지연인식한 집단순으로 가치관련성이 높은 것으로 나타났다. 다음으로, 수익비용대응수준이 높은 집단에서 다른 집단보다 이익과 주가와의 관련성이 높은 것으로 나타났다. 다만, 수익비용대응수준이 낮은 집단이 중간집단보다 이이고가 주가와의 관련성이 더 높게 나타났는데 이는 수익비용대응수준이 낮은 집단에 보수적 회계처리 기업이 존재하기 때문에 나타난 현상으로 보여진다.

본 연구는 비용의 인식시점을 고려하여 수익비용대응수준과 이익의 질 및 가치관련성이 차별적으로 나타날 수 있음을 실증적으로 검증하였다는 점에서 그 기여도가 존재한다. 아울러, 비용의 가속인식 및 지연인식을 측정할 수 있는 새로운 방법론을 제안하고 있다는 점이다. 이러한 결과는 수익비용대응원칙을 연구하는 후속연구자와 더불어 자본시장의 이해관계자들에게 유용한 정보를 제공해 줄 것이다.